● news.bsdnet.hu

A Fed márciusban tette közzé a szigorú bázeli tőkeszabályok átdolgozott, enyhébb változatát, amely saját számításai szerint mintegy 4,8 százalékkal mérsékelné a nagybankok kötelező tőkekövetelményét. Az ágazat ezt alapvetően győzelemként értékelte a 2023-as eredeti javaslathoz képest, amely még 20 százalékos tőkeemelést írt volna elő. Az előnyök megoszlása azonban egyenlőtlen: a legnagyobb amerikai bank, a JPMorgan Chase múlt hónapban közölte, hogy az új szabályok nyomán a rá vonatkozó tőkekövetelmény valójában emelkedni fog, miközben versenytársainál csökken. A véleményezési határidő lejárta előtt a JPMorgan, a Wells Fargo, a Citigroup és a Bank of America részletes módosítási listát állít össze. Ennek egyik kulcseleme a fel nem használt, bármikor felmondható hitelkeretek – jellemzően a hitelkártya-limitek – szabályozása. Az új javaslat szerint a bankoknak e keretek 10 százaléka után tőkét kellene képezniük, míg jelenleg erre nulla százalékos kockázati súly vonatkozik, mivel elvileg bármikor visszavonhatják ezeket. A felügyeletek szerint azonban válsághelyzetben a gyakorlatban nem vonják vissza a kereteket, mert az ügyfélkapcsolatok és egyéb üzleti szempontok ezt megakadályozzák.A 2025 végi FDIC-adatok szerint a fel nem használt hitelkártya-keretek összege megközelítette az 5000 milliárd dollárt. A bankok csalódottan fogadták, hogy Trump republikánus kinevezettjei a felügyeleteknél is fenntartották ezt a tőketerhet, amelyet eredetileg a Bázel Bankfelügyeleti Bizottság javasolt, és amelyet a Biden-adminisztráció demokrata tisztségviselői építettek be a 2023-as tervezetbe. A nagybankok arra figyelmeztetnek, hogy az új előírás a hitelkártya-limitek csökkentésére, illetve a fel nem használt keretek tömeges lezárására kényszerítheti őket. A regionális és kisebb bankokat ugyanakkor ez nem érintené, mivel rájuk egy egyszerűsített tőkeszabályozási rendszer vonatkozna. A másik neuralgikus pont a globálisan rendszerszinten fontos bankokra kivetett úgynevezett G-SIB pótlék. A Fed ugyan múlt hónapban javasolta a pótlék egyszeri kiigazítását a közelmúlt gazdasági növekedésének figyelembevételével, az érintett bankok azonban azt szeretnék, ha a számítási módszertant egészen 2015-ig visszamenőleg felülvizsgálnák. Ez jelentősen csökkenthetné a felár mértékét. Jamie Dimon, a JPMorgan vezérigazgatója a pótlék egyes elemeit "értelmetlennek" nevezte, mondván: a szabályozás a bankot a sikereiért bünteti. Az ágazat tisztában van vele, hogy a novemberi választások akár demokrata kongresszusi többséget is eredményezhetnek, amia bankok számára kevésbé kedvező szabályozási környezetet jelentene.Úgy látják, csupán néhány hónap áll rendelkezésükre, hogy kedvező módosításokat érjenek el. Michelle Bowman, a Fed felügyeletért felelős alelnöke jelezte, hogy év végéig szeretné véglegesíteni az új tőkekövetelmény-szabályokat, ugyanakkor azt is világossá tette a bankok számára: ne alkalmazzák a 2023-as tervezet ellen bevetett agresszív lobbitaktikát. A nagybankok ennek ellenére a lehető legnagyobb enyhítésért készülnek küzdeni, abban bízva, hogy ilyen kedvező szabályozói környezet akár egy évtizedig sem adódik újra. A címlapkép illusztráció. Címlapkép forrása: Getty Images